Eğitim İçeriği
CAPEX ve Yatırım Zihniyetine Giriş
- İmalat bağlamında sermaye giderinin tanımı.
- Operasyonel karar almada finansal değerlendirmenin rolü.
- Finansal geçmişi olmayan yöneticiler için sık karşılaşılan hatalar.
- CAPEX'in stratejik iş hedefleriyle ilişkilendirilmesi.
Paranın Zaman Değeri, İskonto Oranları ve WACC
- Mevcut değer ve gelecekteki değer kavramlarının anlaşılması.
- Uygun iskonto oranlarının hesaplanması ve seçilmesi.
- Ağırlıklı Ortalama Sermaye Maliyeti (WACC) ve proje bazlı oranlar.
- Nakit akışlarının iskonto edilmesine yönelik pratik alıştırma.
Net Mevcut Değer (NPV), IRR, MIRR ve Geri Ödeme Süresi
- Birincil yatırım kriteri olarak NPV hesaplanması.
- İkincil bir eleme aracı olarak IRR kullanımı.
- Değiştirilmiş IRR (MIRR) ile yeniden yatırım varsayımı sorunlarının önlenmesi.
- Likidite kapağı olarak İskontolu Geri Ödeme Süresi'nin uygulanması.
Ekonomik Katma Değer (EVA) ve Hisse Değeri
- EVA hesaplaması: NOPAT eksi (Yatırılan Sermaye x WACC).
- CAPEX bütçelemesinin hisse değeri yaratımıyla hizalanması.
- EVA'nın geleneksel muhasebe metrikleriyle karşılaştırılması.
- İmalatta değer temelli yönetim üzerine vaka analizi.
CAPEX İş Senaryosunun Oluşturulması
- Sermaye projeleri için nakit akışı projeksiyonlarının yapısı.
- İşletme ve sermaye nakit akışlarının ayrılması.
- İşletme sermayesi ve son değer (terminal value) hususları.
- Operasyonel verilerden tam bir yatırım senaryosunun oluşturulması.
Senaryo ve Duyarlılık Analizi
- Üç senaryonun geliştirilmesi: Temel, İyimser ve Kötümser.
- Duyarlılık sıralaması için fırtına grafiklerinin (tornado diagrams) oluşturulması.
- Değer sürücülerinin ve kritik varsayımların belirlenmesi.
- Excel üzerinde pratik alıştırma.
CAPEX Süreçleri, Şablonlar ve Capex Cards
- Sermaye projeleri için aşama-geçiş onay süreçleri.
- Stratejik hizalama ile tek sayfalık Capex Cards'ın tasarımı.
- Finansal metriklerin, risk derecelendirmelerinin ve zaman çizelgelerinin dahil edilmesi.
- Fon Talepleri belgelerinin standartlaştırılması.
Risk Analizi, Monte Carlo Simülasyonu ve Gerçek Opsiyonlar
- Elektronik tablo eklentileri ve Python ile Monte Carlo simülasyonunun uygulanması.
- İmalat yatırım kararlarında belirsizliğin yönetimi.
- Üretim esnekliği ve genişleme için gerçek opsiyon analizi.
- Olasılıksal modeller ile deterministik modellerin ne zaman kullanılacağı.
ESG, Sürdürülebilirlik ve Düzenleyici Hususlar
- ESG ve sürdürülebilirlik metriklerinin nakit akışlarına entegre edilmesi.
- Karbon maliyetleri, enerji verimliliği ve yeşil sermaye gideri teşvikleri.
- Çevresel uyumluluk için risk primlerinin ayarlanması.
- Sürdürülebilirlik faydalarının finansal paydaşlara anlatılması.
Yönetim Hikayesi, Anlatı Tekniği ve Fon Talepleri
- CAPEX önerileri için net bir yönetici özeti hazırlama.
- Talebin yapısının kurulması ve stratejik değerle ilişkilendirilmesi.
- Finansal geçmişi olmayan kitlelere yönelik anlatı teknikleri.
- Örnek fon taleplerinin incelenmesi ve eleştirilmesi.
Yatırım Sonrası İnceleme ve Fayda Gerçekleşimi
- Yatırım sonrası inceleme (PIR) çerçevelerinin oluşturulması.
- Gerçek ve projeksiyonlara dayalı faydaların takibi.
- Gelecekteki CAPEX önerilerini iyileştirmek için geri besleme döngüleri.
- Sermaye harcamalarında sorumluluk kültürünün yaratılması.
Kurs İçin Gerekli Önbilgiler
- İmalat operasyonları ve tesis yönetimi konularında anlayış
- Microsoft Excel gibi elektronik tablo yazılımlarıyla deneyim
Hedef Kitle
- Finansal geçmişe sahip olmayan imalat yöneticileri ve tesis sorumluları
- Sermaye gideri önerileri hazırlayan mühendislik yöneticileri
Danışanlarımızın Yorumları (4)
İyi iletişim, tartışmaya açık, ilgi çekici ve etkileyici tuttu
Ahmet Keyman - Keytrade AG
Eğitim - Management Accounting and Finance for Non-Finance Professionals
Yapay Zeka Çevirisi
Eğitmenin deneyimi ve içeriği aktarma tarzı
Roggli Marc - Bechtle Schweiz AG
Eğitim - FinOps
Yapay Zeka Çevirisi
Fiyatlandırma stratejileri. Stratejiler ve fiyatlandırma yöntemleri hakkında daha fazla gerçek örnek olması gerekmektedir.
Ruziham A Razak - Telekom Malaysia Berhad
Eğitim - A Practical Guide to Successful Pricing Strategies
Yapay Zeka Çevirisi
Kişiselleştirilmiş hizmet ve ihtiyaçlarıma yönelik
ANN - New Vitality Clinic
Eğitim - GnuCash for Business Accounting
Yapay Zeka Çevirisi
